Base De Opciones Sobre Acciones De Ejercicio

Stock de Opciones Reglas para determinar su base y período de tenencia para acciones de opciones. Esta página explica cómo determinar su base inicial y período de tenencia cuando adquiere acciones en relación con el ejercicio de una opción. Cubre situaciones en las que se ejerce una opción de compra de acciones (una opción de compra), y también donde alguien más ejerce una opción para vender acciones a usted. Bueno, discuta este tipo de opciones: Opciones que recibe porque usted proporciona servicios (como empleado, director, consultor, etc.). Estas opciones se analizan con mayor detalle en nuestra Guía de Compensación en Stock y Opciones y en nuestro libro Considerar sus Opciones. Opciones que usted compra o vende a través de un corredor. Opciones que recibe por servicios Una forma de adquirir acciones es mediante el ejercicio de una opción que recibió por servicios. Muchas empresas ofrecen opciones a los ejecutivos y otros empleados clave. Algunas compañías otorgan opciones a todos los empleados. Una empresa también puede conceder opciones a personas que no son empleados, tales como consultores y directores externos. Las opciones compensatorias pueden ser opciones de acciones de incentivos (ISO) o opciones no calificadas (NQO). Estos son los pasos para determinar su base de stock recibido de estas opciones: En primer lugar, asegúrese de saber si su opción es una ISO o NQO. Si ejerció una opción no calificada, consulte Acciones de opciones no calificadas. Si ejerció una opción de acciones de incentivo, consulte Stock de ISOs. Opciones que compró o vendió a través de un corredor Se trató aquí de dos maneras diferentes que usted puede adquirir acciones: usted compra una opción de compra a través de un corredor y más tarde ejercer esa opción, o vender una opción de venta a través de un corredor y más tarde se les obliga a comprar el Stock cuando alguien ejerce la put. Ejercicio de una opción de compra Si compra una opción de compra a través de un corredor, puede adquirir acciones mediante el ejercicio de la opción. Si es así, su base inicial para la acción incluye (a) la cantidad que pagó para comprar la opción (incluyendo la comisión), más (b) la cantidad que pagó para ejercer la opción. Ejemplo: Usted paga 375 más una comisión de 35 para comprar una opción de la llamada de diciembre en XYZ en un precio de huelga de 40. Más adelante, cuando XYZ está negociando en 50, usted ejercita la opción, pagando 4.000 para comprar 100 partes. Su base para las acciones es 4,410 (375 pagados para comprar la opción más la comisión 35 más el precio de ejercicio 4.000). Su período de tenencia comienza cuando usted adquiere la acción que no incluye el período en el cual usted sostuvo la opción. Ejercicio de una opción de venta Si vende una opción de venta, puede adquirir acciones cuando el titular de la opción de venta ejerce. En este caso, su base para la acción que adquiere es igual al precio de compra de la acción, disminuido por la cantidad que recibió cuando vendió la opción de venta y aumentado por cualquier comisión u otros costos de transacción. Su período de tenencia comienza cuando adquiere el stock. RelatedStock from Nonqualified Options Reglas para determinar su base y período de tenencia para acciones de opciones de acciones no calificadas. Esta página explica cómo determinar su base inicial en acciones adquirir cuando ejerce una opción no calificada. La discusión hace las siguientes suposiciones: Usted recibió una opción en relación con el desempeño de los servicios (como empleado, director, consultor, etc.). La opción no es una opción de acción de incentivo. La opción no es libremente negociable en un mercado de valores establecido. Usted adquirió acciones mediante el ejercicio de la opción y el pago en efectivo. Nota: Esta página forma parte de nuestra guía general de compra y venta de acciones y se ocupa sólo de la base de sus acciones. En nuestra Guía de Compensación en Stock y Opciones aparece una guía para los asuntos fiscales relacionados con opciones no calificadas e opciones sobre acciones de incentivos. Antecedentes Usted no está obligado a pagar impuestos en el momento en que recibe una opción no calificada. Toda la acción, desde el punto de vista fiscal, ocurre cuando se ejercita la opción. En ese momento, usted paga una cierta cantidad de efectivo (el precio de ejercicio) para comprar la acción. Aunque está pagando dinero y no recibe dinero, la ley fiscal lo trata como si recibiera ingresos. La cantidad de ingresos es la diferencia entre (a) el valor justo de mercado de la acción que compró, y (b) la cantidad que pagó por ella. La idea es que usted recibió un beneficio mediante la compra de la acción por un importe inferior a su valor, por lo que el beneficio debe ser tratado como un ingreso. Estos ingresos se tratan como una compensación por servicios. En otras palabras, es el ingreso ordinario, no la ganancia de capital. Si usted es un empleado, su empleador debe reportar esta cantidad como salario. Su empleador también está obligado a retener contra este ingreso. Pero la renta no es en forma de dinero en efectivo, y el empleador no puede cumplir con el requisito de retención enviando acciones al IRS. Por lo tanto, puede que tenga que pagar más dinero (además del precio de compra de la acción) para satisfacer el requisito de retención. Determinación de su base inicial Su base inicial para la acción es igual a (a) la cantidad que pagó por la acción, más (b) la cantidad que se le requirió reportar como ingreso. En otras palabras, su base inicial para el stock es igual a su valor justo de mercado en el momento en que ejercitó la opción. Su base inicial para la acción no incluye ninguna cantidad que haya pagado para satisfacer el requisito de retención. Este dinero es un crédito sobre sus impuestos para el año en que ejercitó la opción, pero no agrega a su base. Su período de tenencia para la acción (que se utiliza para determinar si tiene una ganancia a largo plazo cuando vende la acción) comienza el día en que ejerce la opción. No se le permite incluir el período de tiempo en que tuvo la opción. Ejemplo: En 1999, recibió una opción para adquirir 200 acciones de XYZ (su empleador) a 25 por acción. No se le requirió reportar ningún ingreso en ese momento. En 2001, cuando la acción se cotizaba a los 40, ejercitó la opción. Usted pagó 5.000 para comprar 200 acciones por un valor de 8.000. Esto significa que usted tenía ingresos de 3.000. Para satisfacer el requisito de retención (federal y estatal), usted tuvo que pagar un adicional de 930. Su base para el stock es de 8.000. Su ingreso para 2001 incluye 3.000 de ejercer la opción, y sus créditos de retención incluyen los 930 adicionales que pagó. Nota: Técnicamente, su base para la acción incluye tres cosas. Además de los dos mencionados anteriormente (la cantidad pagada por la acción y la cantidad de ingresos que tenía), incluye cualquier cantidad que pagó para recibir la opción no calificada. Es inusual pagar cualquier cosa por una opción no calificada, por lo que en la mayoría de los casos su base incluirá sólo los dos ítems mencionados. Exercicio de opciones sobre acciones El ejercicio de una opción de compra de acciones significa comprar las acciones ordinarias de issuerrsquos al precio fijado por la opción Independientemente del precio de stockrsquos en el momento de ejercer la opción. Consulte Acerca de Opciones de Stock para obtener más información. Consejo: El ejercicio de sus opciones de acciones es una transacción sofisticada ya veces complicada. Las implicaciones fiscales pueden variar ampliamente ndash asegúrese de consultar a un asesor de impuestos antes de ejercer sus opciones sobre acciones. Opciones al ejercitar opciones de compra de acciones Normalmente, tiene varias opciones al ejercitar sus opciones de compra de acciones: Mantenga sus opciones de compra Si cree que el precio de las acciones aumentará con el tiempo, podrá aprovechar la naturaleza a largo plazo de la opción y esperar a Ejercitarlos hasta que el precio de mercado de la acción del emisor exceda el precio de la subvención y usted siente que está listo para ejercer sus opciones sobre acciones. Sólo recuerde que las opciones de acciones expirarán después de un período de tiempo. Las opciones sobre acciones no tienen valor después de su vencimiento. Las ventajas de este enfoque son las siguientes: el atraso de suya demora cualquier impacto fiscal hasta que ejerza sus opciones sobre acciones, y la apreciación potencial de la acción, lo que amplía la ganancia cuando se ejercen. Inicie una transacción de ejercicio y retención (efectivo por acción) Ejerza sus opciones sobre acciones para comprar acciones de las acciones de su compañía y luego retenga las acciones. Dependiendo del tipo de opción, es posible que deba depositar efectivo o pedir prestado en margen utilizando otros valores de su Cuenta Fidelity como garantía para pagar el costo de la opción, las comisiones de corretaje y los honorarios e impuestos (si se aprueba el margen). Las ventajas de este enfoque son: los beneficios de la propiedad de acciones en su empresa, (incluyendo cualquier dividendo) la apreciación potencial del precio de las acciones comunes de su empresa. Inicie una transacción de Ejercicio-y-Venta-a-Cobertura Ejerza sus opciones sobre acciones para comprar acciones de su acción de la compañía, luego venda justo lo suficiente de las acciones de la compañía (al mismo tiempo) para cubrir el costo de la opción de compra, impuestos y comisiones de corretaje Y los honorarios. Los ingresos que reciba de una transacción de ejercicio-y-venta-a-cubierta serán acciones de acciones. Usted puede recibir una cantidad residual en efectivo. Las ventajas de este enfoque son: los beneficios de la propiedad de acciones en su empresa, (incluyendo cualquier dividendo) la apreciación potencial del precio de las acciones comunes de su empresa. La capacidad de cubrir el costo de la opción de compra de acciones, los impuestos y las comisiones de corretaje y cualquier comisión con el producto de la venta. Esta transacción, que sólo está disponible en Fidelity si su plan de opciones sobre acciones es administrado por Fidelity, puede ejercer su opción de compra de acciones de la empresa y vender las acciones adquiridas al mismo tiempo Tiempo sin usar su propio dinero en efectivo. Los ingresos que recibe de una transacción de ejercicio y venta son iguales al valor justo de mercado de la acción menos el precio de la subvención y la comisión de retención y de intermediación de impuestos requerida y los honorarios (su ganancia). Las ventajas de este enfoque son: dinero en efectivo (los ingresos de su ejercicio) la oportunidad de utilizar los ingresos para diversificar las inversiones en su cartera a través de su cuenta Fidelity compañero. Consejo: Conozca la fecha de caducidad de sus opciones de compra de acciones. Una vez que expiran, no tienen ningún valor. Ejemplo de Opción de Compra de Acciones de Incentivo Disqualifying Disposition ndash Acciones Vendidas Antes del Periodo de Espera Especificado Número de opciones: 100 Precio de donación: 10 Valor justo de mercado cuando se ejerce: 50 Valor de mercado justo cuando se vende: 70 Tipo de comercio: El 1 de enero, usted decide ejercer sus acciones. El precio de las acciones es 50. Sus opciones de compra de acciones de 1.000 (100 opciones de acciones x 10 precio de la subvención). Usted paga el costo de la opción de compra de acciones (1,000) a su empleador y recibe las 100 acciones de su cuenta de corretaje. El 1 de junio, el precio de las acciones es de 70. Usted vende sus 100 acciones al valor de mercado actual. Cuando usted vende acciones que fueron recibidas a través de una transacción de opciones sobre acciones debe: Notificar a su empleador (esto crea una disposición de descalificación) Pagar el impuesto sobre la renta ordinario sobre la diferencia entre el precio de la subvención (10) y el valor de mercado completo en el momento del ejercicio 50). En este ejemplo, 40 por acción, o 4.000. Pague el impuesto sobre ganancias de capital sobre la diferencia entre el valor de mercado total en el momento del ejercicio (50) y el precio de venta (70). En este ejemplo, 20 por acción, o 2.000. Si hubiera esperado a vender sus opciones sobre acciones durante más de un año después de que se ejercieran las opciones sobre acciones y dos años después de la fecha de concesión, pagaría ganancias de capital, en lugar de ingresos ordinarios, sobre la diferencia entre el precio de la subvención y el precio de venta. Próximos pasos